Kazanç çağrısı: Transocean 2024’ün 2. çeyreğinde güçlü bir performans sergiliyor, pazarın yükselişiyle büyümeyi hedefliyor

Petrol ve gaz kuyuları için açık deniz sözleşmeli sondaj hizmetlerinin önde gelen uluslararası sağlayıcısı Transocean (NYSE: RIG), 2024 yılının ikinci çeyreğinde 284 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK ve 861 milyon dolara ulaşan sözleşmeli sondaj gelirleri ile güçlü bir ikinci çeyrek geçirdiğini bildirdi.

Şirket ayrıca önemli sözleşme ödüllerini duyurdu ve artan küresel petrol tüketimine bağlı olarak güçlü büyüme beklentileriyle açık deniz sondaj pazarı için olumlu bir görünüm ifade etti. Bu çeyrekte 123 milyon dolarlık net zarara rağmen Transocean’ın operasyonel performansı yüksek kalmaya devam etti ve şirket olumlu piyasa eğilimlerinden ve stratejik konumundan faydalanmaya hazırlanıyor.

Önemli Çıkarımlar

• Transocean’ın 2024 yılının 2. çeyreğindeki düzeltilmiş FAVÖK’ü 284 milyon dolar olurken, sözleşmeli sondaj gelirleri 861 milyon dolar olarak gerçekleşti.
• Şirket, BP ile 3 yıllık bir sözleşme ve Beacon Offshore Energy ile 2 kuyuluk bir sözleşme de dahil olmak üzere önemli sözleşme ödülleri elde etti.
• Transocean’ın filosu 2025 yılına kadar büyük ölçüde taahhüt edilmiş olup, 2026 yılına kadar potansiyel sözleşme uzatmaları bulunmaktadır.
• Açık deniz sondaj pazarının önümüzdeki yıllarda güçlü bir büyüme yaşaması bekleniyor.
• Şirket bu çeyrekte 123 milyon dolar net zarar bildirdi ancak kaldıraçsız serbest nakit akışının artmasını bekliyor.
• Transocean önümüzdeki beş yıl içinde borcu azaltmayı ve birikmiş işlerin nakde dönüşümünü en üst düzeye çıkarmayı hedefliyor.

Şirket Görünümü

• Açık deniz sondaj sektörü, daha uzun ortalama sözleşme süreleri ve artan günlük ücretlerle 2014’ten bu yana en iyi durumda.
• Transocean’ın Norveç’teki yüksek özellikli zorlu ortam pazarı 2026 yılına kadar iki makineli bir arz eksikliğiyle karşı karşıya kalabilir.
• Şirket otomasyona ve karbon ayak izini azaltmaya odaklanmış durumda.
• Transocean, kaldıraçsız serbest nakit akışını artırmaya devam etmeyi beklemektedir, bu da kaldıraçların azaltılmasına ve hissedar değeri getirisine yol açabilir.

Ayı Yönünde Öne Çıkanlar

• Transocean 2024 yılının 2. çeyreğinde 123 milyon dolar net zarar bildirdi.
• Şirket bu yıl atıl durumdaki sondaj makinelerini çalıştırmayı beklemiyor.
• İyi huylu ultra derin su yarıları için yeni sözleşmelerde bir düşüş oldu.

Yükselişte Öne Çıkanlar

• Transocean’ın filosu 2025 yılına kadar fiilen tükenmiş durumda.
• Şirket 7. nesil sondaj gemilerine olan talep konusunda iyimser ve 2026 yılına kadar %5 ila %10 arasında bir talep artışı bekliyor.
• Küresel açık deniz sıfırdan arama ve üretim yatırımlarının 2027’de 110 milyar dolara ulaşacağı tahmin ediliyor; bu rakam 2024’teki 48 milyar dolardan önemli bir artış anlamına geliyor.

Eksiklikler

• Şirket belirli uzun vadeli borç azaltma hedefleri vermedi.
• İçinde bulunduğumuz yıl içinde yeni bir sondaj kulesinin faaliyete geçmesi beklenmiyor.

Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar

• Transocean Atlas sondaj makinesini 20K psi kapasitesine yükseltmeyi düşünüyor, ancak maliyetler inceleme altında.
• Meksika Körfezi stratejisi, artan sözleşme faaliyeti gösteriyor.
• Şirket 2026 yılına kadar BB-ish kredi notuna ulaşmak istiyor.
• Daha yüksek günlük ücretlere katkıda bulunan faktörler arasında hava gecikmeleri ve rollover sözleşmeleri için daha yüksek fiyatlandırma yer alıyor.

Transocean’ın ikinci çeyrek performansı ve stratejik sözleşmeleri, toparlanan açık deniz sondaj pazarında şirketin geleceği için olumlu bir ton oluşturuyor. Şirketin stratejik varlık yönetimi, borç azaltma ve piyasa trendlerinden yararlanma konularına odaklanması, sektörün dinamiklerini yönlendirmeye yönelik ileriye dönük bir yaklaşıma işaret ediyor. Transocean üçüncü çeyrek sonuçlarını bir sonraki çağrıda bildirmeye hazırlanırken, paydaşlar şirketin operasyonel ve finansal hedeflerinde devam eden ilerlemeyi izleyecekler.

InvestingPro İçgörüleri

Transocean’ın son dönemdeki performansı, stratejik sözleşme kazanımları ve iyimser piyasa görünümünün kayda değer bir net zarar ve mali cephedeki zorluklarla gölgelendiği karmaşık bir tabloyu yansıtıyor. InvestingPro, Transocean’ın pozisyonuna dair daha nüanslı bir bakış açısı sunmak için yatırımcı algısını ve karar verme sürecini etkileyebilecek önemli veriler ve içgörüler sunuyor.

Piyasa değeri 4,55 milyar dolar olan Transocean, açık deniz sondaj sektöründe önemli bir oyuncu olarak kendini gösteriyor. Bununla birlikte, şirketin finansal sağlığı mercek altında olup, -12,01’lik negatif F/K oranı piyasanın kârlılığına ilişkin endişeleri olduğunu göstermektedir. Transocean, 2024 yılının 2. çeyreğine kadarki son on iki ayda kâr elde edemedi ve bu da analistlerin şirketin bu yıl kâr elde edemeyeceği yönündeki beklentileriyle örtüşüyor.

InvestingPro İpucu, Transocean’ın önemli bir borç yüküyle çalıştığını ve bunun özellikle sermaye harcamalarının önemli olabildiği bir sektörde yatırımcıların dikkate alması gereken kritik bir faktör olduğunu belirtiyor. Buna ek olarak, hisse senedinin son dönemdeki performansı sarsıcı oldu ve geçtiğimiz hafta %10,34’lük bir fiyat düşüşü ile şirket hisselerinin yaşadığı dalgalanmanın altını çizdi.

Bu zorluklara rağmen, 2024 yılının 2. çeyreği itibariyle son on iki ayda %15,07 artış gösteren gelir büyümesi parlak bir nokta olmuştur. Bu durum, kârlılık zor olsa da, Transocean’ın en üst düzey rakamlarını genişletmeyi başardığını ve maliyetlerin kontrol edilebilmesi ve piyasa koşullarının elverişli kalması halinde gelecekteki kazançlar için iyiye işaret olabileceğini göstermektedir.

Transocean’ın finansalları ve stratejik görünümüne daha derinlemesine bakmak isteyen yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları ve içgörüler sunuyor. Temettü ödemeleri ve hisse senedi fiyat hareketlerine ilişkin perspektifler de dahil olmak üzere 5 InvestingPro İpucu daha mevcut olup, ilgili taraflar yatırım kararlarına ışık tutabilecek kapsamlı bir analiz için https://www.investing.com/pro/RIG adresini ziyaret edebilirler.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.